BonelliErede (TLIndex1), Chiomenti (TLIndex2), Linklaters (TLIndex13) e Gatti Pavesi Bianchi (TLIndex17) sono gli studi coinvolti nella partnership strategica di lungo termine tra Lendlease e Psp Investments, uno dei maggiori gestori di fondi pensione del Canada, finalizzata allo sviluppo di Milano Santa Giulia, tra i principali progetti di riqualificazione urbana a Milano con un valore lordo di sviluppo di 2,5 miliardi di euro.
Nell’ambito dell’accordo, Lendlease è stata assistita da BonelliErede e da Chiomenti. Linklaters e Gatti Pavesi Bianchi hanno agito al fianco di Psp Investments. Per la parte fiscale, Ey (TLIndex61) e Tremonti Romagnoli Piccardi (TLIndex77) hanno affiancato Lendlease, PwC (TLIndex59) con Psp. Nella partita a fianco di Lendlease anche Bertacco Recla (TLIndex131) per i profili di diritto amministrativo, K&L Gates (TLIndex39) per gli aspetti civilistici in materia di appalto e locazione, Simmons & Simmons (TLIndex22) per la due diligence relativa ai profili urbanistico-edilizi del progetto. Cms (TLIndex93), per i profili di diritto inglese.
Nella sua fase iniziale, l’accordo prevede l’acquisizione tramite un fondo d’investimento alternativo gestito da Ream Sgr, assistito da Carnelutti (TLIndex19) e Legance (TLIndex5), dei due edifici per uffici Spark 1 e Spark 2, in fase di costruzione. L'investimento iniziale, come riportato in una nota congiunta di Lendlease e Psp dello scorso 2 luglio, è di circa 250 milioni di euro.
Il finanziamento dell’operazione lato debito è stato curato come lead arranger e bookrunner da Banca Imi e da Unicredit, e ha come underwriters e original lenders Intesa Sanpaolo e Unicredit, mentre Banca Imi svolgerà il ruolo di banca agente. McDermott Will & Emery (TLIndex75) ha assistito le banche nell’operazione.
BonelliErede ha agito con un team composto dai partner Stefano Nanni Costa (in foto) e Johannes Karner, membri del focus team real estate, il managing associate Marco Bitetto e le associate Francesca Del Giudice Greco ed Ester Zucchelli.
Il team di Chiomenti a fianco di Lendlease è stato composto dal partner Vincenzo Troiano, dall’of counsel Paolo Fedele, dal managing counsel Gabriele Buratti e dall’associate Flavia Pagnanelli.
Bertacco Recla ha assistito Lendlease per i profili di diritto amministrativo con un team composto dal partner Paolo Bertacco, dal senior associate Francesco Rovetta e dalla associate Silvia Marcelli.
Cms ha assistito Lendlease per i profili di diritto inglese con un team guidato dai soci Amanda Howard e Chris Oakley.
K&L Gates ha assistito Lendlease in riferimento agli aspetti civilistici in materia di appalto e locazione del progetto con un team composto dal partner Francesco Sanna e dall’associate Cecilia Dubla.
Simmons & Simmons ha seguito la due diligence relativa ai profili urbanistico-edilizi del progetto con un team composto dal partner Mauro Pisapia, dall’of counsel Luigi Pontrelli e dall’associate Martina Baraldo.
Ey ha agito al fianco di Lendlease per tutti i profili fiscali, compresa la strutturazione dell’operazione, anche per gli aspetti di diritto australiano e inglese, con un team composto dal partner Alessandro Padula, i senior manager Aurelio Pensabene e Mario Naydenov. Richard Ross e Rishi Pabari hanno agito per i profili di diritto inglese, Daryl Choo e James Tomlison per quelli di diritto australiano.
Tremonti Romagnoli Piccardi ha assistito Lendlease nei profili fiscali connessi all’operazione con un team composto da Lorenzo Piccardi, Fabrizio Colombo, Stefania Trezzini e Fabrizio Cancelliere.
Linklaters ha assistito Psp con un team guidato dal partner Tom Watkins e composto dalla counsel Siobhan Burton per gli aspetti real estate, dal managing associate Matthew Plaskow per gli aspetti corporate real estate e dal managing associate Emanuele Umberto Aurilia per gli aspetti regolamentari.
Sempre con riferimento agli aspetti di real estate, Psp è stata altresì assistita da Gatti Pavesi Bianchi con un team composto dal partner Guido Sagliaschi, con le associate Elisabetta Patelli e Sofia Gaborin.
PwC ha assistito Psp sui profili fiscali inglesi e italiani, con un team guidato dai partner Chris Pedley e Marco Vozzi.
Carnelutti ha assistito Ream Sgr nella negoziazione dell’accordo di investimento relativo al fondo immobiliare, del contratto di acquisto dei due edifici per uffici Spark 1 e Spark 2 e con riferimento ai profili contrattuali relativi al fondo immobiliare e ai rapporti con gli investitori, con un team guidato dal partner Benedetta Amisano, con i partner Francesco Francica e Roberta Valentini, per gli aspetti di diritto amministrativo, e l'associate Roberto De Acetis.
Legance ha assistito Ream Sgr nella negoziazione della documentazione finanziaria con un team guidato dal partner Emanuele Espositi, coadiuvato dalla counsel Francesca Tirrito e dall’associate Irene Zampieri. Gli aspetti fiscali sono stati seguiti dal senior counsel Francesco Di Bari e dall’associate Francesca Scala.
McDermott Will & Emery ha assistito le banche con un team composto dai soci Giancarlo Castorino e Pierandrea Bonali e dall’associate Nicolò Perricone. Gli aspetti fiscali del finanziamento sono stati seguiti dal socio Emidio Cacciapuoti e dall'associate Davide Massiglia.
L'avvio del progetto di riqualificazione di Milano Santa Giulia nel 2017 era stato assistito da Lombardi Segni, studio confluito nel 2019 in BonelliErede.